ข้อความโดย: Rakayang.Com
« เมื่อ: ตุลาคม 28, 2020, 09:54:39 AM »คาดSTA-STGTกำไรโต
28 ตุลาคม 2563 07:36 TNN
บล.กสิกรไทย แนะซื้อหุ้น 2 แม่ลูกธุรกิจยางพารา STA ให้เป้า 55 บาท และ STGT เป้า 131.50 บาท คาดไตรมาส 3 กำไรโตก้าวกระโดด
บล.กสิกรไทย พรีวิวงบไตรมาส 3/ 63 หุ้น 2 แม่ลูกธุรกิจเกี่ยวกับผลิตยางพารา บมจ.ศรีตรังแอโกรอินดัสทรี หรือ STA และ บมจ.ศรีตรังโกลฟส์(ประเทศไทย) หรือ STGT พร้อมทั้งให้คำแนะนำซื้อ
บล.กสิกรแนะ2หุ้นเด็ด
CPALL โดดเด่น คาดไตรมาส 3 กําไรฟื้นตัว
LHกําไรฟื้นครึ่งปีหลัง
โดยในส่วนตัวแม่ คือ STA บล.กสิกรไทย คาดว่าไตรมาส 3/2563 จะมีกำไรปกติ 2.23 พันล้านบาท เพิ่มขึ้น 7,795% เมื่อเทียบกับช่วงเดียวกันปีก่อน และเพิ่มขึ้น 88.2% เมื่อเทียบกับไตรมาสก่อนหน้า ปัจจัยที่หนุนกำไร มาจากธุรกิจถุงมือที่มียอดขายเติบโต รวมถึงยอดขายยางพาราธรรมชาติที่เพิ่มขึ้นจากอุตสาหกรรมรถยนต์และยางรถยนต์ฟื้นตัว
และมองว่าแนวโน้มในอนาคต อุตสาหกรรมยางรถยนต์ เป็นลูกค้าหลักของธุรกิจกลางน้ำ (ยางธรรมชาติ) ฝ่ายวิจัยคาดว่ายอดขายจะเติบโตต่อเนื่อง เมื่อเทียบไตรมาสต่อไตรมาสจากอุตสาหกรรมรถยนต์ที่ฟื้นตัว
ทั้งนี้ ฝ่ายวิจัยได้เพิ่มประมาณการกำไรสุทธิปี 2563/64/65 ขึ้น 20.7%/160%/138% และให้นำแนะนำซื้อ พร้อมทั้งราคาเป้าหมายไปเป็น 55 บาท
ส่วนตัวลูก STGT คาดไตรมาส 3/63 จะมีกำไรปกติที่ 3.96 พันล้านบาท เพิ่มขึ้น 4,582% เมื่อเทียบกับช่วงเดียวกันปีก่อน และเพิ่มขึ้น 254% เมื่อเทียบกับไตรมาสก่อนหน้า
ปัจจัยที่หนุนกำไร มาจากราคาขายเฉลี่ยและยอดขายที่สูงขึ้น และสัดส่วนค่าใช้จ่ายในการขายและบริหาร ต่อยอดขายที่ลดลง
สำหรับแนวโน้มในอนาคต คาดว่าอุปสงค์จะเติบโตมากกว่าอุปทานไปอีก 2 ปี เป็นอย่างน้อย แม้ผู้ผลิตถุงมือ 5 อันดับแรกมีแผนการขยายการผลิตก็ตาม
พร้อมกันนี้ ฝ่ายวิจัย ยังได้ปรับเพิ่มประมาณการกำไรปี 2563/64/65 ขึ้นอีก 26.6%/191%194% พร้อมทั้งให้คำแนะนำซื้อ โดยปรับราคาเป้าหมายขึ้นเป็น 131.50 บาท